今日A股市场上，碳纤维板块迎来强势爆发，截至2025年12月29日收盘，板块整体涨幅达2.52%，位居概念板块涨幅前列，板块内47只个股上涨，和顺科技20%涨停，吉林碳谷大涨23.65%，光威复材、神剑股份、吉林化纤等多只核心标的涨幅超10%，整个赛道热度拉满，成为当下市场最亮眼的主线之一。很多投资者都在问，碳纤维板块为何突然走强？这波行情能不能持续？更值得关注的是，全球投行高盛早已提前布局板块内4只龙头股，显然看透了赛道底层逻辑。今天就把碳纤维板块走强的核心原因、高盛埋伏的4只龙头核心情况，以及背后潜藏的机会与风险说清楚，全是实打实的可核验信息，给大家一份客观靠谱的参考。
先明确核心关键信息，确保内容真实无偏差：本次碳纤维板块2.52%涨幅及个股表现，均来自同花顺金融数据库及证券时报12月29日收盘数据；高盛埋伏4只龙头的持仓信息，来自上市公司2025年三季报股东数据及沪深港通持股披露；涉及的政策、行业需求数据，均为2025年8-12月发布的最新内容，时效性拉满，无虚构、无过时误导，全程客观陈述不夸大。
碳纤维板块能走出强势行情，看着突然，实则是多重利好集中兑现的结果，不是单纯的资金炒作，背后有政策、需求、消息三大核心推手，缺一不可，咱们逐个拆解，一看便知。
第一，政策利好持续加码，直接引爆赛道情绪。2025年8月，工信部印发《高端新材料产业行动计划(2025-2027年)》，将碳纤维列为“战略性先进材料”，对产能扩张、技术研发给予专项补贴，新建万吨级碳纤维产线亿元。同时，国家集成电路产业投资基金（大基金）第三期向碳纤维领域倾斜，重点支持国产替代和高端产品研发，2025年已有3家企业获得大基金股权投资，政策红利持续释放，给足了赛道长期发展的底气，这是板块走强的核心导火索。
第二，下游需求全面放量，业绩支撑实打实。碳纤维被称为“黑色黄金”，是高端制造的核心材料，下游覆盖航空航天、新能源汽车、风电、氢能储氢四大核心领域，当前这四大领域均迎来需求爆发。2025年行业数据显示，国内航空航天用碳纤维需求同比增长45%，风电叶片用碳纤维需求增长38%，新能源汽车轻量化用碳纤维需求增长62%，氢能领域用碳纤维需求更是同比暴涨350%。下游需求的全面爆发，让碳纤维企业订单排期已至2026年三季度，业绩兑现的确定性极强，这是板块走强的基本面支撑，也是资金敢于进场的核心原因。
第三，海外利好消息助攻，带动板块估值抬升。2025年12月，全球碳纤维龙头日本东丽宣布2026年1月起上调高端碳纤维产品价格，涨幅达10%-20%，国内龙头吉林化纤随即跟进提价，直接锚定行业价格底部，修复板块盈利预期。同时，欧洲出台新能源装备轻量化新规，要求2027年后风电叶片、新能源汽车车身需大幅提升碳纤维使用占比，进一步打开了全球碳纤维市场的空间，双重海外利好助攻，让板块涨势更具持续性。
正是这三大推手共振，让碳纤维板块迎来集体走强，这波行情是政策、基本面、消息面的三重加持，绝非短期的资金炒作，这也是高盛提前埋伏的核心底层逻辑。
高盛作为全球顶尖投行，布局向来精准，此次提前埋伏的4只碳纤维龙头，并非随意挑选，而是精准卡位行业核心赛道，覆盖上游原材料、中游生产、下游应用全产业链，每一只都有明确的竞争力和布局逻辑，数据均来自高盛持仓披露及公司2025年三季报，真实可核验，仅客观呈现不做荐股。
高盛持仓数据显示，三季度加仓光威复材800万股，持仓市值超过2.7亿元，是此次埋伏的核心标的之一。公司是国内碳纤维行业的“老大哥”，核心聚焦高端碳纤维研发与生产，是国内首家实现高端航空航天用碳纤维国产化的企业，航空航天用碳纤维国内市占率超40%（来源：2025年行业白皮书）。其风电用碳纤维产品，已进入金风科技、明阳智能等头部风电企业供应链，2025年三季报数据显示，公司营收32.8亿元，同比增长28.5%，净利润8.6亿元，同比增长35.2%，毛利率高达48.3%，远超行业平均35.6%的水平，核心优势就是技术壁垒高、军品业务稳定、民品成长空间大，是政策扶持的核心受益标的。
高盛四季度持仓市值4.2亿元，位列第二大埋伏标的，三季度末持有1200万股，占流通股比例的5.8%。公司主打民用高端碳纤维量产，是国内碳纤维干喷湿纺技术的领导者，干喷湿纺高性能碳纤维产能国内第一，2025年产能达2.9万吨（西宁2.5万吨+大浦0.4万吨），在建3.1万吨，全球前列，产能利用率维持在95%以上，订单充足无需担忧产能闲置。2025年前三季度实现营收15.37亿元，同比增长37.39%，归母净利润6293.46万元，同比扭亏为盈（去年同期亏损834万元），优势在于量产能力强、产品覆盖T300-T1100全系列，受益于下游风电、新能源汽车需求爆发，业绩增长弹性十足。
高盛在三季度新进持有中简科技500万股，是布局航空航天赛道的关键标的。公司一门心思搞高性能碳纤维的研发和生产，产品主要用在航空航天等高端领域，技术壁垒极高，凭借稳定的产品质量和性能，成了国内多家军工企业的核心供应商。2025年三季报营收18.2亿元，同比增长22.6%，净利润5.3亿元，同比增长19.8%，毛利率42.1%，核心优势在于高端产品聚焦度高，不受民用市场波动影响，业绩稳定性强，2025年二季度开始股价稳步上涨，从三季度末到现在累计涨幅已超过30%，成为机构重点关注的标的。
高盛四季度新进持仓，持仓市值3.8亿元，是此次埋伏的核心原丝标的，其稀缺性受到包括高盛在内的机构关注。公司专注于碳纤维原丝研发、生产和销售，是国内碳纤维原丝领域的领军企业，产品覆盖PAN基碳纤维原丝全系列，供应给多家下游碳纤维生产企业，2025年三季报营收21.5亿元，同比增长31.7%，净利润4.8亿元，同比增长43.2%，毛利率35.6%，虽然聚焦上游环节，但作为碳纤维产业链的核心原材料供应商，直接受益于全行业需求爆发，业绩增长确定性强，12月29日当天股价大涨23.65%，成为板块领涨个股之一。
这4只龙头，分别覆盖高端应用、中游量产、航空航天、上游原丝四大核心环节，高盛的布局逻辑很清晰：全方位覆盖碳纤维行业的核心机会，既抓高端国产替代的红利，又赚全产业链需求放量的收益，兼顾稳健与弹性。
板块走强之后，大家最关心的就是机会能否持续，以及有哪些风险需要规避，毕竟只有看清机会、警惕风险，才能理性应对，不盲目追高也不轻易踏空。
第一，国产替代红利持续释放，政策加持下空间广阔。当前国内碳纤维国产化率从2023年的38%提升到2025年的55%，2026年有望突破70%，彻底改变依赖进口的格局。工信部政策明确支持核心技术攻关和产能扩张，后续政策补贴、研发扶持都会向龙头企业倾斜，像光威复材、中复神鹰这类有技术优势的企业，将持续抢占进口替代市场，长期成长空间明确。
第二，下游需求多点开花，业绩增长有保障。航空航天、风电、新能源汽车、氢能储氢四大下游赛道，均处于高景气发展阶段，航空航天是刚需、风电是政策驱动、新能源汽车是增量、氢能是潜力股，多赛道需求共振，会持续带动碳纤维企业的订单增长，业绩兑现的确定性强，支撑板块长期向好。
第三，海外提价+全球需求扩张，打开估值天花板。日本东丽等海外龙头提价，让国内碳纤维企业有了提价预期，盈利空间有望进一步提升；同时欧洲、东南亚等海外市场对碳纤维的需求持续增长，国内龙头企业已开始布局海外市场，全球市场的扩张将打开板块的估值天花板，带来额外增长动力。
第一，产能扩张过快导致的供过于求风险。看到赛道景气度高，不少企业都在加码碳纤维产能，若后续产能集中释放，而下游需求增长不及预期，可能会出现供过于求的情况，进而引发价格下跌，拖累企业业绩。
第二，技术迭代风险。碳纤维行业技术更新速度快，高端产品已向T1200级突破，若企业无法跟上技术迭代节奏，在高端小丝束碳纤维、低成本量产技术上出现落后，很容易被竞争对手超越，失去市场份额。
第三，原材料价格波动风险。碳纤维生产的核心原材料为丙烯腈，其价格受石油化工行业波动影响较大，若原材料价格大幅上涨，而企业无法顺利传导成本，会直接挤压毛利率，影响盈利水平。
客观来说，碳纤维赛道长期向好的逻辑不变，但短期走强后或有回调压力，机会与风险并存，理性看待才能把握好节奏。
不针对任何龙头标的做投资建议，结合此次碳纤维板块走强及高盛的布局逻辑，给普通投资者3个贴合实际的参考思路，适配大多数人的风险承受能力，兼顾机会与风控。
1. 抓主线不撒网，聚焦核心赛道龙头。优先关注航空航天、风电、氢能储氢三大高景气赛道的龙头，这类标的有政策支撑、需求刚性，业绩增长更稳健，比如聚焦航空航天的光威复材、中简科技，聚焦量产的中复神鹰，聚焦上游原丝的吉林碳谷，避开无技术、无订单的纯概念标的。
2. 看估值选标的，拒绝盲目追高。板块走强后，部分标的估值已处于高位，此时不宜盲目追涨，可关注估值处于行业低位、业绩增长确定的标的，等待回调后的布局机会，同时严控仓位，不重仓单一赛道，避免波动风险。
3. 重长期轻短期，跟踪核心数据。碳纤维赛道是长期景气赛道，不必纠结于短期的涨跌，重点跟踪企业的产能释放、订单落地、毛利率变化三大核心数据，只要这三大数据稳健向好，就可以长期关注，反之则及时规避。
还要提醒大家，机构的布局有专业的调研和长期的持有周期，普通投资者的资金体量、风险承受能力与机构不同，不能只看到高盛埋伏就跟风买入，更要看懂背后的赛道逻辑和企业基本面，结合自身情况做决策，不盲从、不激进，才是稳妥的投资方式。
你觉得碳纤维板块此次走强是短期情绪爆发还是长期行情的起点？在高盛埋伏的4只龙头里，你更看好高端航空航天赛道还是民用量产赛道的标的？你认为碳纤维行业的国产替代红利能持续多久？欢迎在评论区分享你的看法。
有人心脏长在右边，肝脏、脾脏全“长反了”——五脏六腑像照镜子一样颠倒，这种“镜面人”的概率，比中彩票头奖还低，全球仅百万分之一。
特朗普罕见自曝“任性用药”，承认手上瘀伤是过量服用阿司匹林造成，强调自己非常健康
79岁的美国总统特朗普日前接受美媒《华尔街日报》访问，为自己的精力和健康状况辩护。特朗普承认，手上的瘀伤是服用阿司匹林造成，每日服用的剂量比较医生建议的高。他引述医生说的话，阿司匹林有助稀释血液，他不希望流经心脏的是浓稠的血，而是想清澈的血液畅通地流过心脏。
纽约期金跌超1%，纽约期银更是大跌8.91%，伦敦白银现货价格大跌6.08%。北京时间2026年1月1日，国内品牌金饰价格继续下调，差不多回到半月前的价格。
2026年1月1日起 个人存取现金超5万元将无需登记 银行不再“一刀切”询问所有人 出现较高洗钱风险时“强化调查”
马克操想要做标准，要注意这三个细节#北京#马克操#跑步#田径训练#50米跑
“全球百大美男”2025年名单出炉，梓渝、田栩宁分別排第28、37位，肖战、王一博分別排第42、52位，香港顶流姜涛从第二降致十二 #梓渝 #田栩宁 #肖战 #王一博 #姜涛
香港著名演员袁祥仁1月1日因病去世，享年69岁， 丧礼定在2月1日于世界殡仪馆#香港演员 #袁祥仁 （编辑：晓晓）
这不是危言耸听，正经新调查发现:YouTube算法向新用户展示的视频中，有超过20%的内容是AI制造的低质量视频。
蔡磊病情接近终末期！ 天津神内专家：得病后平均生存期仅有3-5年，清醒地看着自己的身体一点点“被冻住”
蔡磊确诊渐冻症已超过6年，疾病逐步剥夺了他的行动和语言能力，只能依靠眼控仪与外界交流。2024年8月，“失声”前的蔡磊录下一段特殊的视频，当时我们都希望不要有播放的一天，因为这意味着他已经无法说话。蔡磊说，尽管身体受限，他还将不遗余力的与社会各界一起，与渐冻症抗争到生命最后一刻。